Форекс. Forex. Дневники и прогнозы трейдеров.

Записи с меткой «жадность»

Рынками движут страх и жадность . Когда деньги подвергаются риску и могут быть потеряны, бояться этих потерь естественно. Когда массы видят какой-либо признак того, что текущая цена идет против их плана торговли, появляется сильное желание быстро убежать. Но опытные трейдеры редко действуют под влиянием страха. С опытом приходит умение управлять им. Поработав в этом направлении и приложив усилия, Вы также можете контролировать свои страхи, если это пока проблема для Вас. Что такое страх? Страх — это эмоция, предупреждающая о надвигающейся гибели. Когда человеческая душа чувствует угрозу, мобилизуются психологические и физические резервы. Тенденция испытывать страх имеет биологическую и генетическую основы. Страх очень адаптивен для выживания и связан с ответом на вопрос — бороться или убежать. Это основной выбор, который делают животные, чтобы выжить в диком окружении, и он управляется очень примитивными частями мозга. Когда ощущается опасность, дикое животное должно мобилизовать ресурсы и быстро принять решение — или бороться с противником или убежать в безопасное место. Вся энергия фокусируется на угрозе. Страх — почти инстинктивен и, если его оставить без контроля, он может сорвать даже очень хороший план торговли. Напуганному трудно сконцентрироваться. Все внимание мобилизовано и сосредоточено на угрозе. Напуганному почти невозможно сосредоточиться на просмотре всех возможных вариантов развития сделки. Именно поэтому жизненно важно взять страх под контроль и помешать ему сорвать хорошо разработанный план. К счастью, есть несколько ключевых стратегий, которыми можно эффективно контролировать страх. Управляйте своими рисками: очень трудно контролировать страх, когда в деле большие деньги. Именно поэтому большинство трейдеров стараются рисковать относительно небольшими средствами в отдельной сделке; а также они используют защитные стопы и четко определенные стратегии выхода. Вкладывание меньшего количества денег в отдельную сделку — эффективный способ уменьшить страх проигрыша. Точно так же важно торговать только теми деньгами, которые Вы можете позволить себе потерять. Если Вы торгуете на деньги, которые отложены для оплаты расходов на жизнь, у Вас будет сильная причина бояться убытков. Трудно себя обмануть, так что даже не пытайтесь. Если Вы не можете позволить себе потерять вложенное в сделку, отойдите в сторону в стороне и нарастите счет до тех пор, пока не сможете спокойно вкладывать без мыслей об ужасных последствиях возможных убытков. Знайте свою индивидуальность: Люди различаются по способности управлять выбором «бороться или убежать». Некоторых испугать легко. Их нервная система быстро возбуждается и трудно успокаивается. Другие — бесстрашны. Они будут оставаться спокойны в разных ситуациях, даже в тех, которые напугали бы большинство людей. Многое потребуется, чтобы взбудоражить их нервную систему. Важно знать, где находитесь Вы на шкале толерантности к страху. Если ваша терпимость к страхам низка, вам будет тяжелее управлять боязнью, чем другим, и Вы окажете себе плохую услугу, действуя, как будто проблемы не существует. Обязательно иметь определенный план управления страхами. Людям с низкой терпимостью к опасным ситуациям может потребоваться торговля на бумаге, пока они не справятся со своими опасениями.

Существенные снижения переходят в протяженные основания, характеризующиеся неудачными ралли и повторным тестированием предыдущих низов. Поскольку новая консолидация медленно встряхивает прошлую толпу проигравших, характер рыночного инструмента изменяется. Цены подталкиваются к вершине ключевого сопротивления. Краткосрочная относительная сила улучшается и график формирует ряд бычьих ценовых баров с линиями закрытия возле их максимумов. Наконец движение начинает устойчивый прорыв через стену, обозначенную предыдущими неудачными попытками.

   Рыночный инструмент должен преодолеть силу притяжения, чтобы войти в новый восходящий тренд. Игроки, ориентирующиеся на низкие цены, строят фундамент для повышения, но не могут обеспечить критическую силу, необходимую для придания ускорения последующему ралли. К счастью, толпа, охотящаяся за импульсом, подоспеет как раз вовремя, чтобы заполнить этот пробел. Поскольку рыночный инструмент медленно повышается выше сопротивления, жадность притягивает трейдеров, играющих на росте, и эти игроки вскакивают все вместе в одно и то же время.

   Возникновение ГЭПа при прорыве несет огромный потенциал для покупки. Но грамотный трейдер должен соблюдать осторожность, если движение не сопровождается большим объемом. Приступы энтузиазма покупателей должны привлечь широкое внимание, которое обеспечивает дальнейшее движение цены. Когда объем не в состоянии показать увеличение, ГЭП может быть быстро заполнен, и поймать в ловушку эмоциональных покупателей.

   В отсутствии ГЭПа, волны большого объема обеспечивают удобный ценовой ярус, подобно ГЭПу. Но поддержка может быть более трудной для измерения. И для развития импульса может потребоваться больше времени, вынуждая цену колебаться в новом диапазоне, вместо того, чтобы быстро повышаться. К счастью этот сценарий также предоставляет возможности торговли на откатах, поскольку поддержка порождает выгодные сильные движения.
   Восходящий тренд сталкивается с предсказуемыми препятствиями, отмеченными консолидациями предшествующего нисходящего тренда. Эти барьеры вызывают частые падения, которые предоставляют хорошие возможности для покупки. Трейдер должен определять эти выгодные зоны заранее, но также и понимать, что падения исчезнут во время сильных ралли. В этом случае, происходит ценовой прорыв через предшествующее сопротивление, поскольку возрастает энтузиазм покупателей. Во время восходящего тренда, задача состоит в том, чтобы определить цель гарантированного движения. Поскольку тренд создает импульс, то, как имеющие ГЭПы волны, так и не имеющие их, будут отображаться на технических индикаторах, таких как MACD или ADX. Короткие откаты не должны нарушать расчет этой развивающейся силы. Поскольку волатильность поглощает каждую волну, более мощные ралли должны прорваться. Во время этих событий, ценовой диапазон и объем будут расширяться от бара к бару, часто достигая кульминации во втором ГЭПе (ГЭПе продолжения) и заключительном шипе истощения.

  Прорыв и тренд

   ГЭПы при прорыве, более часто, повышаются к более высоким ценовым уровням немедленно, нежели простые прорывы при высоком объеме. Ожидание коррекционного отката может быть бесполезно. Чрезвычайный энтузиазм толпы порождает продолжающиеся покупки на более высоких уровнях, и маркетмейкеры не нуждаются в откатах, чтобы сформировать объем. Если желательно войти в рынок, то используйте стратегию следования за трендом и управляйте риском, исходя из абсолютной цены или процентного ограничения потерь.

Прежде, чем будут даны ответы на эти вопросы, давайте взглянем на некоторых из самых успешных легендарных трейдеров:

– Николас Дарвас превратил 36.000 $ в 2.000.000 $ через 18 месяцев!!!
– Эд Сеикота из 5.000 $ получил 15.000.000 $ через 12 лет!!!
– Джесси Ливермор сделал многомиллионное состояние в начале 1900
– Ричард Деннис сделал от 100 до 200 миллионов $
– Джордж Сорос, как полагают, является одним из величайших трейдеров всех времен!!!

Результаты весьма внушительны и к этому списку можно было бы легко добавить некоторых других выдающихся трейдеров. Так почему они имеют такие блестящие результаты?

Есть несколько общих факторов, которые наблюдаются у большинства успешных трейдеров:

– Они имеют систему, которой они неукоснительно следуют.
– Большинство из них имеет торговый стиль следования за трендом.
– Большинство из них имеет средне- и долгосрочный подход.
– Они не подвержены ни страху, ни жадности.
– Они имеют абсолютную дисциплину и на 100 % придерживаются своей системы.
– Их торговля полностью распланирована, они готовы ко всем сценариям заранее.
– Они знают, что система проходит через плохие времена и хорошие времена. Они сокращают убытки как можно раньше и дают прибыли расти.
– Их системы соответствует их индивидуальности.

Некоторые из этих пунктов звучат логично и, скорей всего, многие с ними согласятся. Но в действительности средний инвестор ведет себя абсолютно по-другому. Некоторые из них «сожгли себе пальцы» за прошлые три года, а некоторые даже потеряли состояние. Вот несколько примеров наблюдаемых типов поведения:

– Вовремя не сокращены потери.
– Краткосрочные инвестиции передерживаются в надежде на подъем цен.
– Люди слушают советы своих инвестиционных Брокеров и Аналитиков.
– Люди инвестируют в горячие акции, рекомендованные знакомыми знакомых.
– Люди не имеют никакого плана относительно своих инвестиций.
– Управление капиталом вообще никак не рассматривается.
– Люди используют стили торговли, которые не соответствуют их индивидуальности.
– Их заполняют жадность и страх.

Что может средний талантливый инвестор почерпнуть из вышеизложенного и как избежать перечисленных ошибок? Вот несколько полезных моментов, которые можно почерпнуть у некоторых из самых успешных трейдеров:

– Каждый инвестор имеет свою собственную индивидуальность. Некоторые инвесторы имеют очень агрессивный стиль торговли и торгуют очень часто. Некоторые предпочитают акции, поскольку другие несут больше риска и инвестируют в опционы. Другие хотят, затратить минимум усилий.
Инвестор должен понимать свой профиль и выбирать тот стиль, который соответствует его индивидуальности.

– Торговля должна быть полностью запланирована заранее. Люди планируют многие из своих действий, например поездку в отпуск, переезд и т.д. Но имеют ли они план, когда инвестируют?
Инвестор должен иметь систему, которая поможет ему быть готовым ко всем сценариям торговли. Необходимо знать заранее, когда покупать, сколько покупать, когда выходить. Поскольку идет торговля, цена инструмента (акция, опцион, валюта и т.д.) не может подвергаться влиянию обычного частного инвестора.

– Наиболее важным компонентом Торговой Системы является управление капиталом? Удивлены? Многие инвесторы и трейдеры проводят большую часть своего времени, развивая очень сложную систему входа в торговлю. Но стратегия входа вносит только приблизительно 15 % в успех Торговой Системы, основанной на академических занятиях.
Самый важный вопрос Торговой Системы – это сколько инвестировать и сколько позиций держать единовременно.

– Для успешной торговли требуется отношение «можно сделать». 99 % населения мира вероятно имеют мечту, быть материально независимыми, но только 5 % достигли этого. Почему? Потому что с фразами вроде «… это было бы здорово, но я не могу …» или «…возможно однажды я выиграю в лотерею, но пока я должен упорно трудиться …» они уже потеряли.

Рынками движут страх и жадность. Когда деньги подвергаются риску и могут быть потеряны, бояться этих потерь естественно. Когда массы видят какой-либо признак того, что текущая цена идет против их плана торговли, появляется сильное желание быстро убежать. Но опытные трейдеры редко действуют под влиянием страха. С опытом приходит умение управлять им. Поработав в этом направлении и приложив усилия, Вы также можете контролировать свои страхи, если это пока проблема для Вас.

Что такое страх? Страх – это эмоция, предупреждающая о надвигающейся гибели. Когда человеческая душа чувствует угрозу, мобилизуются психологические и физические резервы. Тенденция испытывать страх имеет биологическую и генетическую основы. Страх очень адаптивен для выживания и связан с ответом на вопрос – бороться или убежать. Это основной выбор, который делают животные, чтобы выжить в диком окружении, и он управляется очень примитивными частями мозга. Когда ощущается опасность, дикое животное должно мобилизовать ресурсы и быстро принять решение – или бороться с противником или убежать в безопасное место. Вся энергия фокусируется на угрозе. Страх – почти инстинктивен и, если его оставить без контроля, он может сорвать даже очень хороший план торговли.

Напуганному трудно сконцентрироваться. Все внимание мобилизовано и сосредоточено на угрозе. Напуганному почти невозможно сосредоточиться на просмотре всех возможных вариантов развития сделки. Именно поэтому жизненно важно взять страх под контроль и помешать ему сорвать хорошо разработанный план. К счастью, есть несколько ключевых стратегий, которыми можно эффективно контролировать страх.

Управляйте своими рисками: очень трудно контролировать страх, когда в деле большие деньги. Именно поэтому большинство трейдеров стараются рисковать относительно небольшими средствами в отдельной сделке; а также они используют защитные стопы и четко определенные стратегии выхода. Вкладывание меньшего количества денег в отдельную сделку – эффективный способ уменьшить страх проигрыша. Точно так же важно торговать только теми деньгами, которые Вы можете позволить себе потерять. Если Вы торгуете на деньги, которые отложены для оплаты расходов на жизнь, у Вас будет сильная причина бояться убытков. Трудно себя обмануть, так что даже не пытайтесь. Если Вы не можете позволить себе потерять вложенное в сделку, отойдите в сторону в стороне и нарастите счет до тех пор, пока не сможете спокойно вкладывать без мыслей об ужасных последствиях возможных убытков.

Признайте свои страхи: некоторые, как дети, пытаются скрыть свой страх, притворяясь, что были храбрыми перед лицом беды. Но пытающийся скрыть страх часто делает его хуже контролируемым. Лучше признать, что Вы боитесь, и допустить, что на самом деле есть шанс потерять деньги на ваших сделках. Вы обнаружите, что, как только Вы допустите возможность убытков, Вы почувствуете себя намного лучше, а управлять страхами станет легче. В своей книге «Trading to Win» доктор Ari Kiev предложил быстрый и весьма эффективный путь управления страхами: Признайте, что Вы боитесь, и чувство пройдет. Откажитесь от признания боязни, и она останется навсегда. Допустите, что Вы боитесь, и страх рассеется.

Знайте свою индивидуальность: Люди различаются по способности управлять выбором «бороться или убежать». Некоторых испугать легко. Их нервная система быстро возбуждается и трудно успокаивается. Другие – бесстрашны. Они будут оставаться спокойны в разных ситуациях, даже в тех, которые напугали бы большинство людей. Многое потребуется, чтобы взбудоражить их нервную систему. Важно знать, где находитесь Вы на шкале толерантности к страху. Если ваша терпимость к страхам низка, вам будет тяжелее управлять боязнью, чем другим, и Вы окажете себе плохую услугу, действуя, как будто проблемы не существует. Обязательно иметь определенный план управления страхами. Людям с низкой терпимостью к опасным ситуациям может потребоваться торговля на бумаге, пока они не справятся со своими опасениями. Другие могут поискать профессионала, который поможет изучить структурные методы, типа систематической десенсибилизации. Кому-то, возможно, необходимо подрегулировать стратегию торговли. Можно быть настолько склонным к страху, что останется делать только долгосрочные инвестиции, где быстрое принятие решений менее значимо. Независимо от, жизненно важно измерить толерантность к страху и предпринять соответствующие шаги, чтобы ее компенсировать.

Страх и надежда – две эмоции, принимающие решения на рынке.

Основная предпосылка технического анализа – рыночными ценами движут страх и жадность. Эти эмоции влияют на торговые решения о том, покупать или продавать. Когда инвесторы боятся, что цены упадут, они продают. Когда они боятся, что можно упустить возможность сделать прибыль, они покупают без достаточного на то основания, согласно доктору Мартину Прингу (Martin Pring). Жадность, напротив, является результатом комбинации самонадеянности и желания достичь прибыльных результатов в самое короткое время. Когда трейдеры чувствуют, что можно сделать быструю и легкую прибыль, они покупают.

Доктор Херш Шефрин (Hersh Shefrin), видный исследователь поведенческих финансов, доказывает, что страх и жадность не полностью движут финансовыми рынками.

Страх действительно играет роль, но трейдеры реже проявляют жадность, а больше надежду. Когда трейдеры напуганы, они сосредотачиваются на неблагоприятных аспектах торговли. Например, в течение проигрышной сделки каждый думает: «Интересно, как далеко цена может пройти против меня? Может ли стать еще хуже? » Надежда – полярная противоположность страха. Когда трейдеры чувствуют надежду, они сосредотачиваются на благоприятных аспектах торговли. Они думают: «Интересно, сколько денег я мог бы сделать на этой сделке?» Они рассчитывают на получение денег, вместо того, чтобы непрерывно волноваться о том, сколько денег им придется потерять.

Согласно доктору Шефрину, люди торгуют, чтобы достичь личных или финансовых целей. Когда трейдеры решают вступить в сделку, они надеются, что это поможет достичь их целей. Если инвестиция успешна, надежда превращается в гордость. Однако, если инвестиция оказывается неудачной, надежда превращается в страх, а страх – в сожаление. Стремление испытывать надежду при оценке инвестиционных альтернатив весьма отличается от тенденции испытать страх, но обе тенденции существуют в каждом. Доктор Лола Лопес (Lola Lopes), однако, предполагает, что одна тенденция преобладает над другой. Есть индивидуальные различия; некоторые люди стремятся быть надеющимися оптимистами, тогда как другие – напуганные пессимисты. Доктор Лопес верит, что в основе этих различий может лежать потребность в безопасности. Некоторые люди не рассматривают свое окружение, как устойчивое и безопасное. Они полагают, что их окружение может измениться в любую минуту, так что они ищут любые признаки того, что может указывать на перемены, которые, в свою очередь, могут привести к неустойчивости и, возможно, хаосу. Эти индивидуумы полагают, что они не могут допустить непостоянство окружения, так что избегают этого любой ценой. Это ведет их к поискам убытков. Они постоянно боятся, что могут потерять деньги. Напротив, индивидуумы, полагающие, что их окружение безопасно и устойчиво, не слишком беспокоятся о потенциальных переменах или возможной неустойчивости. Они полагают, что смогут справиться с любыми возможными переменами. Это дает им свободу сосредоточиться исключительно на потенциале прибыли сдели. Они оптимисты и полагают, что сделают много денег. Оптимально находиться посередине этих двух крайностей. Да, эмоции явно влияют на торговые решения. Однако помните, это не только страх и жадность, но также и надежда.